Ertragsteuerliche Behandlung von Pensionsverpflichtungen und CTA-Vermögen bei Umwandlungsvorgängen mit Teilbetriebsübertragung

Zusammenfassung Arbeitnehmer erhalten ihre betriebliche Altersversorgung häufig über sog. Direktzusagen des Arbeitgebers. Dabei verpflichtet sich der Arbeitgeber gegenüber dem Arbeitnehmer, zukünftige Versorgungsleistungen entweder gänzlich aus dem eigenen Betriebsvermögen, durch Entgeltumwandlung oder durch eine Mischform bereitzustellen. In dieser Funktion übernimmt der Arbeitgeber selbst die Rolle des Versorgungsträgers und trägt somit das wirtschaftliche Risiko für die zugesagten Leistungen. Insbesondere bei kapitalmarktorientierten Unternehmen wird das zur Deckung solcher Versorgungsleistungen bereitgestellte Betriebsvermögen aus bilanzpolitischen Gründen üblicherweise auf eine rechtlich selbständige Treuhandeinrichtung (sog. Contractual Trust Arrangement, CTA) ausgelagert. Die rechtliche Grundlage bildet ein Treuhandvertrag zwischen Arbeitgeber und Treuhänder (auch Trust genannt). Bei Umwandlungsvorgängen mit Teilbetriebsübertragung (insbesondere Spaltungen nach §§ 15, 16 UmwStG und Einbringungen nach §§ 20, 24 UmwStG) ist die Trennung von Pensionsverpflichtungen und dem zugehörigen CTA-Vermögen regelmäßig mit komplexen steuerlichen Fragestellungen verbunden. Obgleich der Themenkomplex in der steuerlichen Transaktionsberatung von erheblicher Bedeutung ist, wird er in der einschlägigen steuerrechtlichen Fachliteratur bislang nur vereinzelt behandelt. Die Finanzverwaltung hat die Gelegenheit verpasst, im Rahmen der Neufassung des Umwandlungssteuererlasses (UmwStE) 2025 (BMF v. 2.1.2025 - IV C 2 - S 1978/00035/020/040, BStBl. I 2025, 92) dahingehend einige Klarstellungen vorzunehmen. So wird die Thematik auch im aktuellen UmwStE 2025 lediglich in sehr begrenztem Umfang adressiert. Der vorliegende Beitrag analysiert zentrale ertragsteuerliche Fragestellungen und potentielle Fallstricke bei der Trennung von Pensionsverpflichtungen und dem dazugehörigen CTA-Vermögen bei Umwandlungsvorgängen mit Teilbetriebsübertragung und unterbreitet Lösungsansätze sowie Orientierungshilfen für den Rechtsanwender.